仕事を始める前に読んでおきたい厳選ニュース ⇒
①.ＦＯＭＣ議事要旨
米連邦公開市場委員会（ＦＯＭＣ）は昨年12月、政策金利の引き下げにおいて新たなスタンスを採用した。インフレリスクが高止まりする中、向こう数カ月はもっとゆっくりと行動することを決定した。～ 前回会合の議事要旨は「委員会は政策緩和のペースを緩めるのが適切な地点にある、もしくは近づいているとの認識を参加者が示した」と説明。～ またＦＯＭＣ予測で経済成長予想が小幅に下方修正されたほか、インフレ高止まりが示された背景として、連邦準備制度理事会（ＦＲＢ）スタッフがトランプ次期政権下で政策が変わる可能性を考慮し、「仮定としての予測」を盛り込んだことが明らかになった。
②．米20年債利回り一時５％台
米国債市場で20年債利回りが一時５％台に乗せた。インフレ懸念で世界的に金利に上昇圧力がかかる中、国債市場が転換点を迎える不吉な予兆となる恐れがある。20年債利回りが５％を上抜けるのは2023年以来。～ 背景には、トランプ次期大統領の政策が物価上昇圧力を再燃させ、財政赤字の拡大を招きかねないとの懸念がある。10年債利回りも節目の５％が視界に入ってきた。５％に乗せたのは過去10年でほんの数回しかなく、直近では2023年後半に到達した。
③．米利回り上昇の背景
イエレン米財務長官は、予想を上回る経済指標が金利見通しの再考を促し、米国債の売りにつながっているとの見方を示した。経済専門局ＣＮＢＣとのインタビューでの発言。～ ディスインフレについては、過去数カ月はあまり進展が見られていないが、物価上昇率は低下傾向にあり、労働市場は物価上昇の要因ではないと確信していると語った。
④．ウォラーＦＲＢ理事は追加利下げ支持
米連邦準備制度理事会（ＦＲＢ）のウォラー理事は、インフレ率が当局目標の２％に向けて低下を続けると予想し、年内の追加利下げを支持する姿勢を表明。追加緩和の程度はインフレ面での進展次第だとしつつ、さらなる利下げが適切になるとの認識を示した。～ またトランプ次期米大統領が公言している関税政策については、インフレに顕著な、または持続的な影響を与えることはないと予想。その予想通りであれば、適切な金融政策に関する自身の見解に影響する可能性は低いと述べた。
⑤．米ＡＤＰ民間雇用者数
ＡＤＰによると、民間部門の雇用者数は昨年12月に伸びが減速し、８月以来の低水準となった。賃金の伸びも鈍化。米労働市場の緩やかな軟化が2024年に年末まで継続したことを示している。１月４日終了週の新規失業保険申請件数は前週比１万件減少の20万1000件と、昨年２月以来の低水準。～ このデータは週によって、特に祝日の前後は変動が大きくなりやすい。10日に発表される12月の雇用統計では、非農業部門雇用者数が16万3000人増と、11月の22万7000人増から伸びが鈍化すると予想されている。
①.ＦＯＭＣ議事要旨
米連邦公開市場委員会（ＦＯＭＣ）は昨年12月、政策金利の引き下げにおいて新たなスタンスを採用した。インフレリスクが高止まりする中、向こう数カ月はもっとゆっくりと行動することを決定した。～ 前回会合の議事要旨は「委員会は政策緩和のペースを緩めるのが適切な地点にある、もしくは近づいているとの認識を参加者が示した」と説明。～ またＦＯＭＣ予測で経済成長予想が小幅に下方修正されたほか、インフレ高止まりが示された背景として、連邦準備制度理事会（ＦＲＢ）スタッフがトランプ次期政権下で政策が変わる可能性を考慮し、「仮定としての予測」を盛り込んだことが明らかになった。
②．米20年債利回り一時５％台
米国債市場で20年債利回りが一時５％台に乗せた。インフレ懸念で世界的に金利に上昇圧力がかかる中、国債市場が転換点を迎える不吉な予兆となる恐れがある。20年債利回りが５％を上抜けるのは2023年以来。～ 背景には、トランプ次期大統領の政策が物価上昇圧力を再燃させ、財政赤字の拡大を招きかねないとの懸念がある。10年債利回りも節目の５％が視界に入ってきた。５％に乗せたのは過去10年でほんの数回しかなく、直近では2023年後半に到達した。
③．米利回り上昇の背景
イエレン米財務長官は、予想を上回る経済指標が金利見通しの再考を促し、米国債の売りにつながっているとの見方を示した。経済専門局ＣＮＢＣとのインタビューでの発言。～ ディスインフレについては、過去数カ月はあまり進展が見られていないが、物価上昇率は低下傾向にあり、労働市場は物価上昇の要因ではないと確信していると語った。
④．ウォラーＦＲＢ理事は追加利下げ支持
米連邦準備制度理事会（ＦＲＢ）のウォラー理事は、インフレ率が当局目標の２％に向けて低下を続けると予想し、年内の追加利下げを支持する姿勢を表明。追加緩和の程度はインフレ面での進展次第だとしつつ、さらなる利下げが適切になるとの認識を示した。～ またトランプ次期米大統領が公言している関税政策については、インフレに顕著な、または持続的な影響を与えることはないと予想。その予想通りであれば、適切な金融政策に関する自身の見解に影響する可能性は低いと述べた。
⑤．米ＡＤＰ民間雇用者数
ＡＤＰによると、民間部門の雇用者数は昨年12月に伸びが減速し、８月以来の低水準となった。賃金の伸びも鈍化。米労働市場の緩やかな軟化が2024年に年末まで継続したことを示している。１月４日終了週の新規失業保険申請件数は前週比１万件減少の20万1000件と、昨年２月以来の低水準。～ このデータは週によって、特に祝日の前後は変動が大きくなりやすい。10日に発表される12月の雇用統計では、非農業部門雇用者数が16万3000人増と、11月の22万7000人増から伸びが鈍化すると予想されている。
日経平均 ⇒▽反発切返し.Sup20MA ⇒-△はらみ下げ.様子見 ⇒▲トリプル調整
TOPIX ⇒▽はらみ反発.Sup20MA ⇒▲はらみ.様子見 ⇒▲逆立.10MA割れ
--------------------------------------------------------------
9日 【日本株】
日経平均 39,605.09 -375.97 -0.94％
TOPIX 2,735.92 -34.08 -1.23％
--------------------------------------------------------------
8日 【日本株】
日経平均 39,981.06 -102.24 -0.26％
TOPIX 2,770.00 -16.57 -0.59％
--------------------------------------------------------------
7日 【日本株】
日経平均 40,083.30 +776.25 +1.97％
TOPIX 2,786.57 +30.19 +1.10％
--------------------------------------------------------------
【日経平均VI】
日経平均VI 24.82 +0.51 +2.10％ ⇒▽上げる ( 24台 )
日経平均VI 24.31 +2.52 +11.56％ ⇒▽BigUp上げる ( 24台 )
日経平均VI 21.79 -0.99 -4.35％ ⇒▲下げる ( 21台 )
--------------------------------------------------------------
9日、株続落、債券は30年債入札好調で戻す－給与伸び円反発
9日、日本株は続落。ハイテク企業や自動車のほか、海運や商社、保険などが安く、東証33業種のうち、その他製品などを除く30業種が下落。
・ＴＯＰＩＸ下落に最も寄与したのがトヨタ自動車で2.2％の値下がり。
--------------------------------------------------------------
Ｔ＆Ｄアセットの浪岡氏
投資家の懸念が強まる中、20日のトランプ次期大統領の就任式を前に同氏の関税計画が日本の輸出企業に与える影響への懸念も高まっていると指摘。「外需系、輸送機器を売ってサービス、小売り、食料品や医薬品など内需に逃げるトレンドが進んでいる」と。
--------------------------------------------------------------
日経平均は反落、売り一巡後は半導体株が下支える格好に
・米国株は高安まちまちだったが、米ハイテク株の下落を受けて、東京市場はやや売り優勢で取引を開始。
・上場来高値を更新していたアドバンテスト<6857>が前日比マイナス圏に沈むなど値がさ半導体株が軟調な値動きとなったことで、日経平均は下げ幅を拡大。
・米市場休場に伴うポジション調整が進み、後場は日経平均が一段安となる場面も見られたが、売り一巡後は下げ幅を縮小した。
・大引けの日経平均は前日比375.97円安（－0.94％）の39605.09円。
・その他製品、医薬品、不動産の3セクターのみ上昇。
・海運、卸売、保険、輸送用機器、非鉄金属などが下落。
--------------------------------------------------------------
【個別銘柄】 川崎船、 など
▼川崎船 2121 -130.5大幅反落。
本日は同社のほか、日本郵船や商船三井など海運大手がそろって安い。国際港湾労働組合と米国海事同盟は、6年間の新基本契約に関する暫定合意を発表している。これにより、1月15日からのストライキは回避される状況となっている。
足もとではストライキの実施、それに伴うコンテナ運賃の上昇などが思惑視されてきていたため、こうした過度な期待感の反動が強まる形になっているもよう。
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TOPIX ⇒▽はらみ反発.Sup20MA ⇒▲はらみ.様子見 ⇒▲逆立.10MA割れ
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9日 【日本株】
日経平均 39,605.09 -375.97 -0.94％
TOPIX 2,735.92 -34.08 -1.23％
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8日 【日本株】
日経平均 39,981.06 -102.24 -0.26％
TOPIX 2,770.00 -16.57 -0.59％
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7日 【日本株】
日経平均 40,083.30 +776.25 +1.97％
TOPIX 2,786.57 +30.19 +1.10％
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【日経平均VI】
日経平均VI 24.82 +0.51 +2.10％ ⇒▽上げる ( 24台 )
日経平均VI 24.31 +2.52 +11.56％ ⇒▽BigUp上げる ( 24台 )
日経平均VI 21.79 -0.99 -4.35％ ⇒▲下げる ( 21台 )
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9日、株続落、債券は30年債入札好調で戻す－給与伸び円反発
9日、日本株は続落。ハイテク企業や自動車のほか、海運や商社、保険などが安く、東証33業種のうち、その他製品などを除く30業種が下落。
・ＴＯＰＩＸ下落に最も寄与したのがトヨタ自動車で2.2％の値下がり。
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Ｔ＆Ｄアセットの浪岡氏
投資家の懸念が強まる中、20日のトランプ次期大統領の就任式を前に同氏の関税計画が日本の輸出企業に与える影響への懸念も高まっていると指摘。「外需系、輸送機器を売ってサービス、小売り、食料品や医薬品など内需に逃げるトレンドが進んでいる」と。
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日経平均は反落、売り一巡後は半導体株が下支える格好に
・米国株は高安まちまちだったが、米ハイテク株の下落を受けて、東京市場はやや売り優勢で取引を開始。
・上場来高値を更新していたアドバンテスト<6857>が前日比マイナス圏に沈むなど値がさ半導体株が軟調な値動きとなったことで、日経平均は下げ幅を拡大。
・米市場休場に伴うポジション調整が進み、後場は日経平均が一段安となる場面も見られたが、売り一巡後は下げ幅を縮小した。
・大引けの日経平均は前日比375.97円安（－0.94％）の39605.09円。
・その他製品、医薬品、不動産の3セクターのみ上昇。
・海運、卸売、保険、輸送用機器、非鉄金属などが下落。
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【個別銘柄】 川崎船、 など
▼川崎船 2121 -130.5大幅反落。
本日は同社のほか、日本郵船や商船三井など海運大手がそろって安い。国際港湾労働組合と米国海事同盟は、6年間の新基本契約に関する暫定合意を発表している。これにより、1月15日からのストライキは回避される状況となっている。
足もとではストライキの実施、それに伴うコンテナ運賃の上昇などが思惑視されてきていたため、こうした過度な期待感の反動が強まる形になっているもよう。
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1.9 動いた株・出来た株
◇ＪＶＣケンウッド<6632> 1732 +43 ⇒ 25日線水準が下支えになる形。
◆ＫＯＫＵＳＡＩ ＥＬＥＣＴＲＩＣ<6525> 2302.5 -149.5 ⇒ 米SOX指数続落で半導体関連の一角には戻り売り。
◆レーザーテック<6920> 15585 -775 ⇒ 主力の半導体関連には全般戻り売り優勢。
◆川崎汽船<9107> 2116 -135.5 ⇒ 北米港湾スト回避合意で運賃上昇期待が後退。
◆日本郵船<9101> 5080 -257 ⇒ 過度な運賃上昇期待後退で海運株が軟化。
◆商船三井<9104> 5413 -263 ⇒ 大手海運株は本日一斉安の展開に。
◆三菱自動車工業<7211> 479.8 -23.1 ⇒ 円高による自動車株安や日産の続落を弱材料視。
◆日産自動車<7201> 446.5 -20.9 ⇒ ホンダとの統合ディスカウントを意識した動き続く。
◆三井ハイテック<6966> 877 -39 ⇒ 年初からの株価上昇の反動で戻り売りも。
◆さくらインターネット<3778> 4535 -195 ⇒ 半導体株が本日は軟化して売り波及も。
◇ＪＶＣケンウッド<6632> 1732 +43 ⇒ 25日線水準が下支えになる形。
◆ＫＯＫＵＳＡＩ ＥＬＥＣＴＲＩＣ<6525> 2302.5 -149.5 ⇒ 米SOX指数続落で半導体関連の一角には戻り売り。
◆レーザーテック<6920> 15585 -775 ⇒ 主力の半導体関連には全般戻り売り優勢。
◆川崎汽船<9107> 2116 -135.5 ⇒ 北米港湾スト回避合意で運賃上昇期待が後退。
◆日本郵船<9101> 5080 -257 ⇒ 過度な運賃上昇期待後退で海運株が軟化。
◆商船三井<9104> 5413 -263 ⇒ 大手海運株は本日一斉安の展開に。
◆三菱自動車工業<7211> 479.8 -23.1 ⇒ 円高による自動車株安や日産の続落を弱材料視。
◆日産自動車<7201> 446.5 -20.9 ⇒ ホンダとの統合ディスカウントを意識した動き続く。
◆三井ハイテック<6966> 877 -39 ⇒ 年初からの株価上昇の反動で戻り売りも。
◆さくらインターネット<3778> 4535 -195 ⇒ 半導体株が本日は軟化して売り波及も。
//◆▲◇◆◇◆//◆◇◇◇ ドル円 158円台（ 金融政策意識 ）
//◆▲◆◆◆◇//◆◇◆◆ ユーロ （ 金融政策に注目 ）
//＿▽▽＿▽▽//＿◆◇▲ 原油 73ドル台 （社会システムの正常化待ち ）
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外国為替 ⇒
WTI原油先物 ⇒
※◇ドル強い 円安維持.158円台 原油.▲wr吞込み.73ドル台
1.9
米ドル/円 158.24 - 158.27
ユーロ/円 163.27 - 163.32
ユーロ/米ドル 1.0318 - 1.0319
英ポンド/円 195.63 - 195.70
豪ドル/円 98.36 - 98.40
スイスフラン/円 173.64 - 173.73
原油（WTIC原油先物） 73.25 -1.12 -1.51% ⇒▼nrかぶせ.高値調整 ⇒▽クアトロ.高値圏 ⇒▲wr吞込み
※◇ドル強い 円安進む.158円台 原油.▽クアトロ.高値圏.74ドル台
1.8
米ドル/円 158.04 - 158.07
ユーロ/円 163.41 - 163.48
ユーロ/米ドル 1.0340 - 1.0342
英ポンド/円 197.15 - 197.30
豪ドル/円 98.46 - 98.54
スイスフラン/円 173.75 - 173.80
原油（WTIC原油先物） 74.35 +0.98 +1.32% ⇒▽陽5.高値圏 ⇒▼nrかぶせ.高値調整 ⇒▽クアトロ.高値圏
※◇ドル強含み 円安進む.157円半ば 原油.▼nrかぶせ.高値調整.73ドル台
1.7
米ドル/円 157.58 - 157.68
ユーロ/円 163.79 - 163.86
ユーロ/米ドル 1.0388 - 1.0396
英ポンド/円 197.30 - 197.35
豪ドル/円 98.38 - 98.46
スイスフラン/円 174.19 - 174.27
原油（WTIC原油先物） 73.37 -0.64 -0.86% ⇒▽wr.Far2逆 ⇒▽陽5.高値圏 ⇒▼nrかぶせ.高値調整
//◆▲◆◆◆◇//◆◇◆◆ ユーロ （ 金融政策に注目 ）
//＿▽▽＿▽▽//＿◆◇▲ 原油 73ドル台 （社会システムの正常化待ち ）
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外国為替 ⇒
WTI原油先物 ⇒
※◇ドル強い 円安維持.158円台 原油.▲wr吞込み.73ドル台
1.9
米ドル/円 158.24 - 158.27
ユーロ/円 163.27 - 163.32
ユーロ/米ドル 1.0318 - 1.0319
英ポンド/円 195.63 - 195.70
豪ドル/円 98.36 - 98.40
スイスフラン/円 173.64 - 173.73
原油（WTIC原油先物） 73.25 -1.12 -1.51% ⇒▼nrかぶせ.高値調整 ⇒▽クアトロ.高値圏 ⇒▲wr吞込み
※◇ドル強い 円安進む.158円台 原油.▽クアトロ.高値圏.74ドル台
1.8
米ドル/円 158.04 - 158.07
ユーロ/円 163.41 - 163.48
ユーロ/米ドル 1.0340 - 1.0342
英ポンド/円 197.15 - 197.30
豪ドル/円 98.46 - 98.54
スイスフラン/円 173.75 - 173.80
原油（WTIC原油先物） 74.35 +0.98 +1.32% ⇒▽陽5.高値圏 ⇒▼nrかぶせ.高値調整 ⇒▽クアトロ.高値圏
※◇ドル強含み 円安進む.157円半ば 原油.▼nrかぶせ.高値調整.73ドル台
1.7
米ドル/円 157.58 - 157.68
ユーロ/円 163.79 - 163.86
ユーロ/米ドル 1.0388 - 1.0396
英ポンド/円 197.30 - 197.35
豪ドル/円 98.38 - 98.46
スイスフラン/円 174.19 - 174.27
原油（WTIC原油先物） 73.37 -0.64 -0.86% ⇒▽wr.Far2逆 ⇒▽陽5.高値圏 ⇒▼nrかぶせ.高値調整
StockCharts ⇒
1.8
NYダウ 42,635.20 +106.84 +0.25%
NASDAQ 19,478.87 -10.80 -0.06％
S&P500 5,918.25 +9.22 +0.15％
--------------------------------------------------------------
1.7
NYダウ 42,528.36 -178.20 -0.42%
NASDAQ 19,489.68 -375.30 -1.89％
S&P500 5,909.03 -66.35 -1.11％
--------------------------------------------------------------
1.6
NYダウ 42,706.56 -25.57 -0.06%
NASDAQ 19,864.98 +243.30 +1.24％
S&P500 5,975.38 +32.91 +0.55％
--------------------------------------------------------------
NYダウ（INDU） ⇒▼nrかぶせ.様子見 ⇒▲切下げ.調整 ⇒▽nrはらみ反発
NASDAQ(COMPQ) ⇒▽nr.BigUp様子見 ⇒▲吞込み.窓埋め調整 ⇒▼nr.様子見.Sup50MA
S&P500（SPX） ⇒+▲nr.BigUp様子見 ⇒▲吞込み.窓埋め調整 ⇒▽nrはらみ反発
【 SOX指数 】
5162.36 -49.90(-0.96%) ⇒△nrHigh.高値 ⇒▲wr吞込み.窓埋め調整へ ⇒▼陰.続窓埋め
【 VIX恐怖指数 】
17.70 -0.12 (-0.67%) ⇒▲nr切下げ ⇒▽wr反発上げ ⇒▲nrかぶせ.下げ
⇒-0.67P (17台)
⇒+11.10P (17台)
⇒-0.56P (16台)
＞20を超えると不安心理が高まった状態
-------------------------------------------------------------
米国株、ダウ反発し106ドル高 米金利にらみの売り買い交錯、ナスダックは続落
▽nrはらみ反発
⇒ ダウ工業株30種平均は3営業日ぶりに反発
・米長期金利が約8カ月ぶりの水準に上昇（債券価格は下落）し、株式の割高感が強まったことが相場の重荷だった。午後に米長期金利が水準を切り下げると主要株価指数は上げに転じた。金利にらみで売り買いが交錯する展開だった。
▼nr.様子見.Sup50MA
⇒ ナスダック総合株価指数は小幅に続落
・投資判断を引き下げたアドバンスト・マイクロ・デバイス（AMD）が売られた。
・エヌビディアは小幅に続落。
1.8
NYダウ 42,635.20 +106.84 +0.25%
NASDAQ 19,478.87 -10.80 -0.06％
S&P500 5,918.25 +9.22 +0.15％
--------------------------------------------------------------
1.7
NYダウ 42,528.36 -178.20 -0.42%
NASDAQ 19,489.68 -375.30 -1.89％
S&P500 5,909.03 -66.35 -1.11％
--------------------------------------------------------------
1.6
NYダウ 42,706.56 -25.57 -0.06%
NASDAQ 19,864.98 +243.30 +1.24％
S&P500 5,975.38 +32.91 +0.55％
--------------------------------------------------------------
NYダウ（INDU） ⇒▼nrかぶせ.様子見 ⇒▲切下げ.調整 ⇒▽nrはらみ反発
NASDAQ(COMPQ) ⇒▽nr.BigUp様子見 ⇒▲吞込み.窓埋め調整 ⇒▼nr.様子見.Sup50MA
S&P500（SPX） ⇒+▲nr.BigUp様子見 ⇒▲吞込み.窓埋め調整 ⇒▽nrはらみ反発
【 SOX指数 】
5162.36 -49.90(-0.96%) ⇒△nrHigh.高値 ⇒▲wr吞込み.窓埋め調整へ ⇒▼陰.続窓埋め
【 VIX恐怖指数 】
17.70 -0.12 (-0.67%) ⇒▲nr切下げ ⇒▽wr反発上げ ⇒▲nrかぶせ.下げ
⇒-0.67P (17台)
⇒+11.10P (17台)
⇒-0.56P (16台)
＞20を超えると不安心理が高まった状態
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米国株、ダウ反発し106ドル高 米金利にらみの売り買い交錯、ナスダックは続落
▽nrはらみ反発
⇒ ダウ工業株30種平均は3営業日ぶりに反発
・米長期金利が約8カ月ぶりの水準に上昇（債券価格は下落）し、株式の割高感が強まったことが相場の重荷だった。午後に米長期金利が水準を切り下げると主要株価指数は上げに転じた。金利にらみで売り買いが交錯する展開だった。
▼nr.様子見.Sup50MA
⇒ ナスダック総合株価指数は小幅に続落
・投資判断を引き下げたアドバンスト・マイクロ・デバイス（AMD）が売られた。
・エヌビディアは小幅に続落。
NYダウは106ドル高、雇用統計待ち ⇒
・雇用関連指標の強弱まちまちの結果を受け、寄り付き後、横ばい。
・9日がカーター元大統領の服喪の日で株式市場休場となるほか、今週末に控えている雇用統計発表待ちの調整売りが先行。
・さらに、長期金利の上昇に連れた売りに、下落に転じた。
・連邦準備制度理事会（FRB）が公表した連邦公開市場委員会（FOMC）議事要旨（12月開催分）で堅調な成長が続くとの参加者の見通しが示され、相場は下げ止まった。
・終盤にかけダウはプラス圏を回復、ナスダックは小幅下落と、まちまちで終了。
--------------------------------------------------------------
1.
・米長期金利は朝方に4.73%と昨年4月下旬以来の高水準を付けた。8日にCNNが、20日に米大統領に就任するトランプ氏が「緊急事態宣言の発令を検討している」と報じた。宣言を発令することで早期に幅広い関税の導入を進める狙いがあるとみられる。米連邦準備理事会（FRB）が8日に公表した12月の米連邦公開市場委員会（FOMC）議事要旨ではトランプ次期政権の政策が物価上昇につながる可能性を踏まえ、「参加者がインフレが上振れするリスクが増したとみていた」ことが分かった。
・米長期金利が前日終値（4.68%）を下回った場面で主力株の一角に買いが入った。FRBのウォラー理事は8日の講演でインフレが鈍化するとの見通しを背景に「さらなる利下げが適切だ」との考えを示した。FOMC議事要旨で利上げについての言及がなかったことなどで、FRBが過度にタカ派に傾くとの懸念が薄れたことも相場を下支えした。
・ダウ平均は200ドル下げる場面もあった。カーター元米大統領の国葬にあわせて米株式市場は9日が休場となる。10日発表の2024年12月の米雇用統計を見極めたい雰囲気が強く、方向感に乏しかった。8日朝発表の24年12月のADP全米雇用リポートでは非農業部門の雇用者数が市場予想を下回ったが、週間の米新規失業保険申請件数は昨年2月以来の低水準だった。
2.
・ヘルスケア機器・サービス、商業専門サービスが上昇。
・不動産管理・開発が下落。
・ユナイテッドヘルス・グループやコカ・コーラ、スリーエム、ウォルマートなどが高い。
・製薬会社のイーライリリー（LLY）は同社の肥満症治療薬ゼップバンドを巡り高齢者および障害者向け公的医療保険制度のメディケアで、閉塞性睡眠時無呼吸症候群患者による利用が可能になることが発表され、上昇。
・保険会社のトラベラーズ（TRV）はアナリストが投資判断を2段階引き上げ、上昇。
・ジョンソン・エンド・ジョンソンやウォルト・ディズニー、ナイキ、メルクなどの下げが目立つ。
・シリアルメーカーのケロッグ（KLG）はアナリストの投資判断引き下げで下落。
3.
・アナリストが投資判断を引き下げたアドバンスト・マイクロ・デバイス（AMD）が売られた。
・エヌビディアは小幅に続落。
・メタ・プラットフォームズ（META）は下落。
・雇用関連指標の強弱まちまちの結果を受け、寄り付き後、横ばい。
・9日がカーター元大統領の服喪の日で株式市場休場となるほか、今週末に控えている雇用統計発表待ちの調整売りが先行。
・さらに、長期金利の上昇に連れた売りに、下落に転じた。
・連邦準備制度理事会（FRB）が公表した連邦公開市場委員会（FOMC）議事要旨（12月開催分）で堅調な成長が続くとの参加者の見通しが示され、相場は下げ止まった。
・終盤にかけダウはプラス圏を回復、ナスダックは小幅下落と、まちまちで終了。
--------------------------------------------------------------
1.
・米長期金利は朝方に4.73%と昨年4月下旬以来の高水準を付けた。8日にCNNが、20日に米大統領に就任するトランプ氏が「緊急事態宣言の発令を検討している」と報じた。宣言を発令することで早期に幅広い関税の導入を進める狙いがあるとみられる。米連邦準備理事会（FRB）が8日に公表した12月の米連邦公開市場委員会（FOMC）議事要旨ではトランプ次期政権の政策が物価上昇につながる可能性を踏まえ、「参加者がインフレが上振れするリスクが増したとみていた」ことが分かった。
・米長期金利が前日終値（4.68%）を下回った場面で主力株の一角に買いが入った。FRBのウォラー理事は8日の講演でインフレが鈍化するとの見通しを背景に「さらなる利下げが適切だ」との考えを示した。FOMC議事要旨で利上げについての言及がなかったことなどで、FRBが過度にタカ派に傾くとの懸念が薄れたことも相場を下支えした。
・ダウ平均は200ドル下げる場面もあった。カーター元米大統領の国葬にあわせて米株式市場は9日が休場となる。10日発表の2024年12月の米雇用統計を見極めたい雰囲気が強く、方向感に乏しかった。8日朝発表の24年12月のADP全米雇用リポートでは非農業部門の雇用者数が市場予想を下回ったが、週間の米新規失業保険申請件数は昨年2月以来の低水準だった。
2.
・ヘルスケア機器・サービス、商業専門サービスが上昇。
・不動産管理・開発が下落。
・ユナイテッドヘルス・グループやコカ・コーラ、スリーエム、ウォルマートなどが高い。
・製薬会社のイーライリリー（LLY）は同社の肥満症治療薬ゼップバンドを巡り高齢者および障害者向け公的医療保険制度のメディケアで、閉塞性睡眠時無呼吸症候群患者による利用が可能になることが発表され、上昇。
・保険会社のトラベラーズ（TRV）はアナリストが投資判断を2段階引き上げ、上昇。
・ジョンソン・エンド・ジョンソンやウォルト・ディズニー、ナイキ、メルクなどの下げが目立つ。
・シリアルメーカーのケロッグ（KLG）はアナリストの投資判断引き下げで下落。
3.
・アナリストが投資判断を引き下げたアドバンスト・マイクロ・デバイス（AMD）が売られた。
・エヌビディアは小幅に続落。
・メタ・プラットフォームズ（META）は下落。
SOX指数 銘柄 ⇒
--------------------------------------------------------------
◆ TSM 207.12 -2.03%
◆ エヌビディア 140.11 -0.02%
◆ ASML 743.98 -1.80%
◆ インテル 19.88 -0.65%
◆ QCOM クアルコム 159.08 -0.90%
◆ AMAT アプライドマテリアルズ 176.99 -0.47%
★ AMD 121.84 -4.31%
◆ MU ミクロン・テクノロジー 99.41 -2.45%
◆ テラダイン 137.15 -1.20%
--------------------------------------------------------------
*データ不具合取得できず(7時53分AM)
--------------------------------------------------------------
☆ TSM 220.01 +5.46%
☆ エヌビディア 149.43 +3.43%
☆ ASML 768.51 +7.58%
★ インテル 19.87 -3.36%
◇ QCOM クアルコム 159.85 +1.28%
☆ AMAT アプライドマテリアルズ 177.48 +4.36%
☆ AMD 129.55 +3.33%
☆ MU ミクロン・テクノロジー 99.26 +10.45%
☆ テラダイン 140 +7.20%
--------------------------------------------------------------
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◆ TSM 207.12 -2.03%
◆ エヌビディア 140.11 -0.02%
◆ ASML 743.98 -1.80%
◆ インテル 19.88 -0.65%
◆ QCOM クアルコム 159.08 -0.90%
◆ AMAT アプライドマテリアルズ 176.99 -0.47%
★ AMD 121.84 -4.31%
◆ MU ミクロン・テクノロジー 99.41 -2.45%
◆ テラダイン 137.15 -1.20%
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*データ不具合取得できず(7時53分AM)
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☆ TSM 220.01 +5.46%
☆ エヌビディア 149.43 +3.43%
☆ ASML 768.51 +7.58%
★ インテル 19.87 -3.36%
◇ QCOM クアルコム 159.85 +1.28%
☆ AMAT アプライドマテリアルズ 177.48 +4.36%
☆ AMD 129.55 +3.33%
☆ MU ミクロン・テクノロジー 99.26 +10.45%
☆ テラダイン 140 +7.20%
--------------------------------------------------------------
【ＮＹ外為】 ⇒
◇ドル強い 円安維持.158円台
//◆◇_◇◆//◇◇◇
・ブルームバーグのドル指数が続伸。--トランプ次期米大統領が、全面的な関税を導入する法的根拠とするため国家経済の緊急事態宣言を検討しているとするとするＣＮＮの報道が材料視された。米長期債利回りの上昇もドルの支えになった。
・円は対ドルで下落し、一時0.3％安の１ドル＝158円55銭と、昨年７月以来の安値を付けた。
ドル円相場は *米東部時間 16時 56 分
⇒¥158.35 ¥0.30 +0.19%
⇒¥158.07 ¥0.45 +0.29%
⇒¥157.63 ¥0.37 +0.24%
1.8
マネックスの外国為替トレーダー、ヘレン・ギブン氏
「『トランプドリブン』の取引は健在で、ドルはその恩恵を大きく受けている。トランプ氏が関税発動のための緊急事態宣言を検討しているとの報道に加え、カナダやグリーンランドに関する話、『メキシコ湾をアメリカ湾』に改称するといった発言は、間違いなくドル上昇の主な要因になっている」と。
マニュライフ・インベストメント・マネジメントのシニアポートフォリオマネジャー、ネイサン・スフト氏
「ドルが2022年後半に付けた高値水準に達する可能性は高まっている」と指摘。「そうした水準ではオーバーシュートとみて、ドル売りの機会にするだろう」と。
バンク・オブ・アメリカ（ＢｏｆＡ）のＧ10為替戦略グローバル責任者、アタナシオス・バンバキディス氏
ドルについて、「著しく過大評価されており」、今年上期には底堅さを保つが下期には軟調になるとの見通しを示した。
ソシエテ・ジェネラルのスティーブン・スプラット氏
今月の日本銀行の利上げに備え、短期債利回りのフラット化を見込むポジションを勧めている。その後の追加引き締めは遅れるとの見方を示した。
【米国株】
◇小反発
//▲◆_◆▽//▽▲◇
・８日の米株式市場ではＳ＆Ｐ500種株価指数が小反発。
・雇用統計の発表を10日に控え、リスクの高い賭けに出る動きは手控えられた。
・株式相場は一日を通して小幅なもみ合いとなり、Ｓ＆Ｐ500種は心理的節目の5900を一時割り込む場面もあった。
・９日はカーター元大統領の服喪の日で米株式市場は休場となる。
・米連邦公開市場委員会（ＦＯＭＣ）は昨年12月、政策金利の引き下げにおいて新たなスタンスを採用した。インフレリスクが高止まりする中、向こう数カ月はもっとゆっくりと行動することを決定した。議事要旨で明らかになった。ただ、市場の大きな材料にはならなかった。
1.8
ニュースレター「ザ・セブンズ・リポート」を創業したメリルリンチの元トレーダー、トム・エッセイ氏
「投資家はゴルディロックス的なデータへの回帰を確認したいだろう。労働市場の鈍化と整合するデータで、それが最近の債券利回り上昇を抑え、株価安定に寄与することを望むだろう」と。
モルガン・スタンレーの米国株式チーフストラテジスト、マイク・ウィルソン氏
インフレ率や金利の上昇見通しが懸念される中、株式と債券の下落は悪化する可能性があるが、2022年のような極端な売りに至る可能性は低いと指摘。
クリスチャン・ミューラーグリスマン氏らゴールドマン・サックス・グループのストラテジスト
「株式と債券利回りの関係は負の相関に戻った」と指摘。
良好な経済データなしに利回りが上昇を続ければ、株式相場にはマイナスだとの見解を示し、「債券が下落する一方で株式は比較的底堅く推移してきたが、経済成長にとって悪いニュースが出れば、調整が入るリスクは短期的にやや高くなったと考えている」と。
【米国債】
◆下落
//▽◆_+▲//◆▲◆
・米国債は、下落。（ 利回り、上昇 ）
・米10年債利回りは小幅に上昇。一時は4.73％を付けた。20年債利回りは一時５％の大台に乗せる場面もあった。
・米10年債利回り
⇒4.69% 0.4 +0.09%
⇒4.69% 5.5 +1.19%
⇒4.63% 3.1 +0.66%
1.8
ウルフ・リサーチのクリス・セニェック氏
「労働市場が目先は強さを維持し、年内の米利下げ回数予想は当面１－２回ほどにとどまる可能性が高い。ただし、インフレ率は緩やかな低下傾向が続く一方で、雇用は均衡した状態が続き、2025年に３回の利下げが可能になると当社では引き続き考えている」と。
クレジットサイツの米投資適格＆マクロ戦略責任者ザカリー・グリフィス氏
30年債入札について、応札者数および最高落札利回りが入札時の市場金利をわずかに下回ったという両方の点で、良好な需要の兆候を示したと指摘。「少なくとも短期的には、相場の下げに歯止めをかけるのに十分かもしれない。焦点は10日の雇用統計に移る」と。
【原油】
▲反落
//◇▽_▽▽//◆▽▲
・米国の原油供給の逼迫（ひっぱく）を示すデータなどを背景に買いが先行したが、重要なテクニカル水準を上抜くことができず、売りに押された。
・米国の厳冬で暖房用燃料の需要が増加し、生産地域の凍結リスクが高まっており、それに備える動きも見られた。
⇒ＷＴＩ先物２月限は、前日比93セント（▲1.3％）安い１バレル＝73.32ドル。
⇒ＷＴＩ先物２月限は、前日比69セント（▽0.9％）高い１バレル＝74.25ドル。
⇒ＷＴＩ先物２月限は、前営業日比40セント（◆0.5％）安い１バレル＝73.56ドル。
⇒ロンドンＩＣＥの北海ブレント３月限は▲89セント安の76.16ドル。
⇒ロンドンＩＣＥの北海ブレント３月限は、▽１％上昇し77.05ドル。
⇒ロンドンＩＣＥの北海ブレント３月限は、◆0.3％下落し76.30ドル。
1.8
ナターシャ・カネバ氏らＪＰモルガン・チェースのアナリストはリポート
「石油需要の初期的な指標は、１月の好調な滑り出しを示唆している。これは、寒波の影響で北半球での暖房用燃料の使用増加が要因である可能性が高い」と指摘。
「今月の石油需要は平均して日量１億140万バレルになると予想しており、前年同月比で140万バレルの増加になる」と。
【ＮＹ金】
◇続伸
//◆◇_▽◆//◆◇◇
・追加金融緩和の可能性に加え、トランプ次期米政権による世界貿易への潜在的なリスクが意識される中、買いが続いた。
⇒金先物２月限は７ドル（◇0.3％）上げて2672.40ドル。
⇒金先物２月限は18ドル（◇0.7％）上げて2665.40ドル。
⇒金先物２月限は14.30ドル（◆0.5％）下げて2654.70ドル。
1.8
ペッパーストーン・グループの調査責任者クリス・ウェストン氏
「金はトランプ政権による関税だけでなく、他国からの報復措置に対する確かなヘッジ手段になるだろう」とリポートで指摘。
これらの措置はまだ市場に織り込まれていないため、「資産間のボラティリティーが急上昇する可能性」があり、金の支援材料になると。
◇ドル強い 円安維持.158円台
//◆◇_◇◆//◇◇◇
・ブルームバーグのドル指数が続伸。--トランプ次期米大統領が、全面的な関税を導入する法的根拠とするため国家経済の緊急事態宣言を検討しているとするとするＣＮＮの報道が材料視された。米長期債利回りの上昇もドルの支えになった。
・円は対ドルで下落し、一時0.3％安の１ドル＝158円55銭と、昨年７月以来の安値を付けた。
ドル円相場は *米東部時間 16時 56 分
⇒¥158.35 ¥0.30 +0.19%
⇒¥158.07 ¥0.45 +0.29%
⇒¥157.63 ¥0.37 +0.24%
1.8
マネックスの外国為替トレーダー、ヘレン・ギブン氏
「『トランプドリブン』の取引は健在で、ドルはその恩恵を大きく受けている。トランプ氏が関税発動のための緊急事態宣言を検討しているとの報道に加え、カナダやグリーンランドに関する話、『メキシコ湾をアメリカ湾』に改称するといった発言は、間違いなくドル上昇の主な要因になっている」と。
マニュライフ・インベストメント・マネジメントのシニアポートフォリオマネジャー、ネイサン・スフト氏
「ドルが2022年後半に付けた高値水準に達する可能性は高まっている」と指摘。「そうした水準ではオーバーシュートとみて、ドル売りの機会にするだろう」と。
バンク・オブ・アメリカ（ＢｏｆＡ）のＧ10為替戦略グローバル責任者、アタナシオス・バンバキディス氏
ドルについて、「著しく過大評価されており」、今年上期には底堅さを保つが下期には軟調になるとの見通しを示した。
ソシエテ・ジェネラルのスティーブン・スプラット氏
今月の日本銀行の利上げに備え、短期債利回りのフラット化を見込むポジションを勧めている。その後の追加引き締めは遅れるとの見方を示した。
【米国株】
◇小反発
//▲◆_◆▽//▽▲◇
・８日の米株式市場ではＳ＆Ｐ500種株価指数が小反発。
・雇用統計の発表を10日に控え、リスクの高い賭けに出る動きは手控えられた。
・株式相場は一日を通して小幅なもみ合いとなり、Ｓ＆Ｐ500種は心理的節目の5900を一時割り込む場面もあった。
・９日はカーター元大統領の服喪の日で米株式市場は休場となる。
・米連邦公開市場委員会（ＦＯＭＣ）は昨年12月、政策金利の引き下げにおいて新たなスタンスを採用した。インフレリスクが高止まりする中、向こう数カ月はもっとゆっくりと行動することを決定した。議事要旨で明らかになった。ただ、市場の大きな材料にはならなかった。
1.8
ニュースレター「ザ・セブンズ・リポート」を創業したメリルリンチの元トレーダー、トム・エッセイ氏
「投資家はゴルディロックス的なデータへの回帰を確認したいだろう。労働市場の鈍化と整合するデータで、それが最近の債券利回り上昇を抑え、株価安定に寄与することを望むだろう」と。
モルガン・スタンレーの米国株式チーフストラテジスト、マイク・ウィルソン氏
インフレ率や金利の上昇見通しが懸念される中、株式と債券の下落は悪化する可能性があるが、2022年のような極端な売りに至る可能性は低いと指摘。
クリスチャン・ミューラーグリスマン氏らゴールドマン・サックス・グループのストラテジスト
「株式と債券利回りの関係は負の相関に戻った」と指摘。
良好な経済データなしに利回りが上昇を続ければ、株式相場にはマイナスだとの見解を示し、「債券が下落する一方で株式は比較的底堅く推移してきたが、経済成長にとって悪いニュースが出れば、調整が入るリスクは短期的にやや高くなったと考えている」と。
【米国債】
◆下落
//▽◆_+▲//◆▲◆
・米国債は、下落。（ 利回り、上昇 ）
・米10年債利回りは小幅に上昇。一時は4.73％を付けた。20年債利回りは一時５％の大台に乗せる場面もあった。
・米10年債利回り
⇒4.69% 0.4 +0.09%
⇒4.69% 5.5 +1.19%
⇒4.63% 3.1 +0.66%
1.8
ウルフ・リサーチのクリス・セニェック氏
「労働市場が目先は強さを維持し、年内の米利下げ回数予想は当面１－２回ほどにとどまる可能性が高い。ただし、インフレ率は緩やかな低下傾向が続く一方で、雇用は均衡した状態が続き、2025年に３回の利下げが可能になると当社では引き続き考えている」と。
クレジットサイツの米投資適格＆マクロ戦略責任者ザカリー・グリフィス氏
30年債入札について、応札者数および最高落札利回りが入札時の市場金利をわずかに下回ったという両方の点で、良好な需要の兆候を示したと指摘。「少なくとも短期的には、相場の下げに歯止めをかけるのに十分かもしれない。焦点は10日の雇用統計に移る」と。
【原油】
▲反落
//◇▽_▽▽//◆▽▲
・米国の原油供給の逼迫（ひっぱく）を示すデータなどを背景に買いが先行したが、重要なテクニカル水準を上抜くことができず、売りに押された。
・米国の厳冬で暖房用燃料の需要が増加し、生産地域の凍結リスクが高まっており、それに備える動きも見られた。
⇒ＷＴＩ先物２月限は、前日比93セント（▲1.3％）安い１バレル＝73.32ドル。
⇒ＷＴＩ先物２月限は、前日比69セント（▽0.9％）高い１バレル＝74.25ドル。
⇒ＷＴＩ先物２月限は、前営業日比40セント（◆0.5％）安い１バレル＝73.56ドル。
⇒ロンドンＩＣＥの北海ブレント３月限は▲89セント安の76.16ドル。
⇒ロンドンＩＣＥの北海ブレント３月限は、▽１％上昇し77.05ドル。
⇒ロンドンＩＣＥの北海ブレント３月限は、◆0.3％下落し76.30ドル。
1.8
ナターシャ・カネバ氏らＪＰモルガン・チェースのアナリストはリポート
「石油需要の初期的な指標は、１月の好調な滑り出しを示唆している。これは、寒波の影響で北半球での暖房用燃料の使用増加が要因である可能性が高い」と指摘。
「今月の石油需要は平均して日量１億140万バレルになると予想しており、前年同月比で140万バレルの増加になる」と。
【ＮＹ金】
◇続伸
//◆◇_▽◆//◆◇◇
・追加金融緩和の可能性に加え、トランプ次期米政権による世界貿易への潜在的なリスクが意識される中、買いが続いた。
⇒金先物２月限は７ドル（◇0.3％）上げて2672.40ドル。
⇒金先物２月限は18ドル（◇0.7％）上げて2665.40ドル。
⇒金先物２月限は14.30ドル（◆0.5％）下げて2654.70ドル。
1.8
ペッパーストーン・グループの調査責任者クリス・ウェストン氏
「金はトランプ政権による関税だけでなく、他国からの報復措置に対する確かなヘッジ手段になるだろう」とリポートで指摘。
これらの措置はまだ市場に織り込まれていないため、「資産間のボラティリティーが急上昇する可能性」があり、金の支援材料になると。
【欧州株】 ⇒
1.8
英FTSETM100指数 8,251.03 +5.75 +0.07％
独DAX指数 20,329.94 -10.63 -0.05％
仏CAC指数 7,452.42 -36.93 -0.49％
--------------------------------------------------------------
1.7
英FTSETM100指数 8,245.28 -4.38 -0.05％
独DAX指数 20,340.57 +124.38 +0.62％
仏CAC指数 7,489.35 +43.66 +0.59％
--------------------------------------------------------------
1.6
英FTSETM100指数 8,249.66 +25.68 +0.31％
独DAX指数 20,216.19 +310.11 +1.56％
仏CAC指数 7,445.69 +163.47 +2.24％
--------------------------------------------------------------
⇒▽反発.sup20MA ⇒▼nrもみあい.様子見 ⇒▽nr.よこばい
⇒▽クアトロ.10MA突破 ⇒▽切上げ.Suo20MA ⇒▼nrはらみ.様子見
⇒▽逆立.10/50MA突破 ⇒▽nrトリプル.Far破る ⇒▼拍子木.調整
◆下落
//◆＿◇◆//▽◇◆
・欧州株は下落。
・ストックス欧州600指数は0.2％安。
・小売り、不動産、旅行・娯楽などが最も下落。
・トランプ氏が就任後に風力発電所の建設を阻止する意向を示したことを受け、再生可能エネルギー関連株も下落。
【欧州債】
◆下落
//◇＿◆◆//◆◆◆
・８日の欧州市場は、英国債利回りが歴史的水準まで急上昇。
・英10年債利回りは2008年以来の高水準を付けた。30年債利回りは前日から1998年以来の高水準となっている。
・独国債10年物
⇒2.55% +0.07
⇒2.48% +0.04
⇒2.45% +0.02
---------------------------
・英国債10年物
⇒4.80% +0.11
⇒4.68% +0.07
⇒4.61% +0.02
---------------------------
1.8
英FTSETM100指数 8,251.03 +5.75 +0.07％
独DAX指数 20,329.94 -10.63 -0.05％
仏CAC指数 7,452.42 -36.93 -0.49％
--------------------------------------------------------------
1.7
英FTSETM100指数 8,245.28 -4.38 -0.05％
独DAX指数 20,340.57 +124.38 +0.62％
仏CAC指数 7,489.35 +43.66 +0.59％
--------------------------------------------------------------
1.6
英FTSETM100指数 8,249.66 +25.68 +0.31％
独DAX指数 20,216.19 +310.11 +1.56％
仏CAC指数 7,445.69 +163.47 +2.24％
--------------------------------------------------------------
⇒▽反発.sup20MA ⇒▼nrもみあい.様子見 ⇒▽nr.よこばい
⇒▽クアトロ.10MA突破 ⇒▽切上げ.Suo20MA ⇒▼nrはらみ.様子見
⇒▽逆立.10/50MA突破 ⇒▽nrトリプル.Far破る ⇒▼拍子木.調整
◆下落
//◆＿◇◆//▽◇◆
・欧州株は下落。
・ストックス欧州600指数は0.2％安。
・小売り、不動産、旅行・娯楽などが最も下落。
・トランプ氏が就任後に風力発電所の建設を阻止する意向を示したことを受け、再生可能エネルギー関連株も下落。
【欧州債】
◆下落
//◇＿◆◆//◆◆◆
・８日の欧州市場は、英国債利回りが歴史的水準まで急上昇。
・英10年債利回りは2008年以来の高水準を付けた。30年債利回りは前日から1998年以来の高水準となっている。
・独国債10年物
⇒2.55% +0.07
⇒2.48% +0.04
⇒2.45% +0.02
---------------------------
・英国債10年物
⇒4.80% +0.11
⇒4.68% +0.07
⇒4.61% +0.02
---------------------------
